فجوة الأسعار: الاستفادة من قفزات الأسعار للتحقيق الربح
تداول الفجوة هو إستراتيجية تداول شائعة يستخدمها المتداولون لشراء الأسهم وعلى المكشوف. إنها جذابة لأنها طريقة بسيطة ومنضبطة للاستفادة من تناقضات الأسعار في السوق. تتضمن استراتيجية الاستثمار هذه العثور على الأسهم ذات الفجوات السعرية واستغلالها لتحقيق مكاسب مالية.
تعتبر هذه الأنواع من الصفقات مربحة جدًا للمتداولين الخبراء الذين يمكنهم تفسير معنى الفجوات واتخاذ التحركات الصحيحة في السوق. وبما أن الفجوات يمكن أن تحدث في أي سوق (على سبيل المثال، الفوركس والسلع والأسهم والعملات المشفرة)، فإن مهارات تداول الفجوات المتقنة يمكن أن تحقق للمتداولين أرباحًا كبيرة.
اقرأ أيضًا: كل شيء عن متوسط الارتداد أحتراف الفوركس والتداول
محتويات
- نظام تجارة الفجوة الأساسية
- ما هي الفجوات السعرية؟
- استراتيجيات تداول الفجوة
- نصيحة استثمارية: قواعد تداول الفجوة
- نصيحة استثمارية: تقنيات تداول الفجوة
- استراتيجيات تداول الفجوة الأخرى
- الماخذ الرئيسية
- الأسئلة الشائعة
نظام تجارة الفجوة الأساسية
تقنية تداول الفجوة بسيطة بشكل خادع. للقيام بذلك، قم بالخطوات التالية:
- حدد الأسهم التي بها فجوة سعرية نشأت بعد إغلاق جلسة التداول السابقة.
- راقب المخزون محل الاهتمام لمدة ساعة واحدة بعد افتتاح يوم التداول.
- خلال المراقبة لمدة ساعة، يحدد المتداول نطاق التداول للسهم.
- إذا ارتفع سعر السهم فوق مستوى مقاومة السهم، قم بشراء السهم.
- إذا انخفض سعر السهم إلى ما دون مستوى دعم السهم، فقم بتقصير السهم.
- يجب على المتداولين أيضًا إعداد نقاط وقف الخسائر لتقليل مخاطر السوق والخسارة المحتملة للأرباح.
ما هي الفجوات السعرية؟
فجوة السعر هي الفرق بين سعر إغلاق السهم في اليوم السابق وسعر افتتاح السهم خلال جلسة التداول الحالية. ويجب أن تكون جلسات التداول متتالية، وتتطور هذه الفجوات السعرية أثناء غياب التداول في السوق.
قد تشير الفجوات إلى بداية اتجاه جديد، أو انعكاس الاتجاه، أو حتى استمرار الاتجاه الحالي. ويمكنها أيضًا أن تشير إلى تحول قوي في معنويات المتداولين.
هناك أربعة أنواع من فجوات الأسعار: فجوة كاملة لأعلى، وفجوة كاملة لأسفل، وفجوة جزئية لأعلى، وفجوة جزئية لأسفل.
الفجوة الكاملة لأعلى
سعر افتتاح السهم أعلى من سعر إغلاق السهم في نهاية جلسة التداول في اليوم السابق.
الفجوة الكاملة للأسفل
سعر افتتاح السهم أقل من سعر إغلاق السهم في نهاية جلسة التداول في اليوم السابق.
الفجوة الجزئية لأعلى
سعر الافتتاح للسهم أعلى من سعر إغلاق اليوم السابق، ولكن ليس أعلى من سعر ذروة التداول في اليوم السابق.
فجوة جزئية للأسفل
سعر افتتاح السهم أقل من سعر إغلاق اليوم السابق، ولكن ليس أقل من أدنى سعر تداول في اليوم السابق.
ملء الفجوة
بعد تشكل فجوة سعرية، سيتحرك السهم في اتجاه الاتجاه ثم يستعيد نفسه مرة أخرى إلى مستوى السعر الذي تشكلت عنده فجوة السعر. سيختلف الوقت الذي يستغرقه ملء السعر. قد يستغرق الأمر أيامًا أو أسابيع أو حتى أشهر.
والجدير بالذكر أنه في معظم الأحيان، لا يتم ملء فجوات الأسعار بالثواني أو الدقائق أو الساعات أو جلسة التداول. علاوة على ذلك، ليس من الممكن معرفة المدة التي سيستغرقها سد فجوة السعر مسبقًا. أخيرًا، عندما تبدأ الفجوة في الامتلاء، فإنها ستستمر في القيام بذلك لأنه لا توجد مقاومة أو دعم لإيقافها.
فجوات الإرهاق
من المحتمل أن يتم ملء هذه الفجوات لأنها تشير إلى نهاية الاتجاه.
الاستمرارية والفجوات الانفصالية
من غير المرجح أن يتم سد هذه الفجوات لأنها تستخدم لتأكيد اتجاه اتجاه السعر الحالي.
بهوت
مصطلح يستخدم للفجوات السعرية التي يتم ملؤها في نفس يوم حدوثها.
النطاق السعري المحدد: مستويات المقاومة والدعم
يتم تحديد النطاق السعري للسهم من خلال مستوى المقاومة والدعم.
مستوى المقاومة
مستوى المقاومة هو أعلى سعر يصل إليه السهم خلال فترة التداول. يمثل هذا المستوى السعر الذي يرغب البائعون في بيع أوراقهم المالية وأعلى سعر يرغب المشترون في دفعه للحصول على تلك الأصول. يمارس مستوى المقاومة ضغطًا هبوطيًا على سعر السهم وهو القيمة العليا للنطاق السعري.
مستوى الدعم
يمثل مستوى الدعم أدنى سعر سوقي للسهم خلال فترة التداول. ويشار إليه بالدعم لأن البائعين تحت هذا السعر غير راغبين في البيع، ولكن هناك مشترين مستعدين لشرائه. إن إحجام البائعين عن البيع بالسعر المنخفض هو الذي يمنع سعر السوق للسهم من مزيد من الانخفاض في القيمة.
كيف تتشكل فجوات الرسم البياني؟
تتشكل فجوات الأسعار خلال الفترات التي يتوقف فيها التداول. وهي تتشكل عندما تؤثر المعلومات أو الأحداث أو معنويات المتداولين أو عوامل أخرى على قيمة السهم. عندما تصدر الشركات تقارير أرباحها، أو تقارير الأداء الربع سنوية، أو هناك أخبار أو شائعات (على سبيل المثال، عمليات الدمج والاستحواذ والدعاوى القضائية والحوادث البيئية/التسربات) التي ستؤثر إيجابًا أو سلبًا على سعر السهم، فقد تكون هناك فجوة لأعلى أو لأسفل في سعره.
يمكن أن يكون سبب هذه الفجوات الطلب المؤسسي القوي لشراء أو بيع الأوراق المالية بناءً على الأشياء التي حدثت بعد إغلاق جلسة التداول. وبالتالي، فإن التغيرات في العوامل الأساسية و/أو الفنية خلال فترات عدم التداول يمكن أن تؤثر على إدراك قيمة الأصل لدرجة أنه عند افتتاح جلسة التداول التالية، تكون هناك فجوة في سعر السوق.
استراتيجيات تداول الفجوة
يتم تصنيف الفجوات بناءً على موقع الفجوة في نمط الرسم البياني وما تشير إليه الفجوات حول الأداء المستقبلي للأوراق المالية.
فجوة الاستمرار
- تُعرف هذه الفجوة أيضًا بالفجوة الجامحة . تحدث هذه الفجوة في منتصف نمط السعر وتشير إلى اندفاع المشترين أو البائعين الذين يعتقدون أن سعر السهم سيتحرك في اتجاه محدد (صعودا أو هبوطا).
- قم بالبيع مع وقف الخسارة ببضع نقاط فوق الحد الأعلى للنطاق. إذا وصلت الأسعار إلى نقطة التوقف بعد بضعة أيام، فإن نقطة التوقف ستمنع المتداول من خسارة الكثير من المال.
فجوة الإرهاق
- فجوة تحدث في نهاية نمط السعر وتشير إلى محاولة أخيرة للسهم للوصول إلى سعر جديد مرتفع أو منخفض.
- حركة السعر هذه ضعيفة.
- يمكن أن يصبح المتداولون محاصرين في سوق يحتمل أن تكون ضعيفة مع ضعف فرص التداول. في مثل هذه الحالات، قد يكونون على الجانب الخطأ من التجارة ويشعرون بالذعر عندما لا يستطيعون الخروج منها. أثناء الذعر، قد يتخذون قرارات استثمارية سيئة.
الفجوة الانفصالية
- تحدث هذه الفجوة في نهاية نمط السعر وتشير إلى بداية اتجاه جديد للسوق.
- كل فجوة انفصالية تؤدي إلى استمرار الاتجاه.
- عادة ما يظهر هذا النوع من الفجوة بعد اكتمال نمط السعر (على سبيل المثال، أنماط التوحيد والاستمرار والانعكاس).
قياس الفجوة
توجد هذه الفجوة عمومًا في منتصف نمط السعر. في الاتجاه الصعودي والاتجاهات الهبوطية، تشير فجوة القياس إلى استمرار الاتجاه.
الفجوة المشتركة
ويشار إلى هذا النوع من الفجوة أيضًا باسم فجوة المنطقة وفجوة التداول. ولا يمكن وضعها في نمط سعري، فهي تمثل فقط منطقة بها فجوة سعرية. ليس لها معنى خاص للمتداولين ولا تتنبأ بأي شيء.
نصيحة استثمارية: قواعد تداول الفجوة
فيما يلي قائمة ببعض النصائح العامة حول فجوات التداول من المتداولين الخبراء.
- قبل أن تتداول الفجوة، قم بتصنيفها وفهم إشاراتها.
- إذا تم ملء الفجوة، فسوف يستمر ذلك بشكل عام حتى يتم ملؤها.
- اكتشف ما إذا كانت الفجوة مدعومة من قبل المتداولين الهواة أو ذوي الخبرة. سوف يظهر المتداولون الهواة وفرة غير عقلانية. الوفرة غير المنطقية ستؤدي إلى ارتفاع سعر السهم أو انخفاضه فجأة والتسبب في تصحيح سعر السوق. إذا كان الهواة يغذونها، فيجب على المتداولين انتظار تصحيح السعر قبل بدء التداول.
- قبل تصنيف الفجوة، انتبه إلى حجم تداول الأصول التجارية. إذا كان حجم التداول مرتفعا، فمن المحتمل أن يكون هناك فجوة انفصالية. إذا كانت فجوة التداول منخفضة، فمن المحتمل أن تكون فجوة استنفاد.
- تحدث الفجوات الزائفة أو الكاذبة عندما يتم تداول أحد الأصول في سوق أخرى أثناء إغلاق السوق الذي يتم تحليله. على سبيل المثال، إذا كان المتداول يقوم بتحليل مؤشر ناسداك بعد أن تم تداول الأصل في بورصة هونج كونج، فإن أي فجوة في السعر عند افتتاح مؤشر ناسداك هي فجوة زائفة/خاطئة.
- لتحديد ما إذا كانت الفجوة زائفة، ضع في اعتبارك ثلاثة عوامل: حجم التداول، وسعر الافتتاح، وتراجع السعر. بعد حدوث فجوة، ابحث عن تراجع السعر. لا تحدث عمليات التراجع دائمًا، ولكنها تحدث في معظم الأحيان. هناك ثلاثة أنواع من التراجعات: مسطحة، وضعيفة، وقوية.
- التراجع المسطح
يتماسك التراجع عند أعلى سعر في السوق. إنها إشارة شراء قوية. - أغلق سعر التراجع الضعيف
فوق أعلى سعر في السوق في الأيام السابقة. إنها إشارة شراء. - يغلق سعر التراجع القوي
تحت أعلى سعر في السوق في اليوم السابق. إنها إشارة بيع.
- التراجع المسطح
نصيحة استثمارية: تقنيات تداول الفجوة
عند التداول بالفجوة، ابحث عن مؤشرات فنية أخرى لتأكيد إشارات الفجوة. إذا كانت هناك إشارة واحدة أو أكثر مؤيدة، فيجب أن يشعر المتداولون بالثقة في أن توقعاتهم بالسوق صحيحة على الأرجح.
الفجوات الانفصالية
قم ببيع السهم على المكشوف وقم بوضع أمر وقف الخسارة ببضع نقاط فوق الحد الأعلى للفجوة. (الاتجاه الهبوطي)
قم بالشراء ووضع أمر إيقاف ببضع نقاط أسفل الحد السفلي للفجوة. (الاتجاه الصعودي)
كلما كانت الفجوة الانفصالية أكبر، كلما كانت الشمعة التي تظهر بعد الفجوة أقوى وكان اتجاه نمط السعر السائد أقوى.
يشير إلى زخم قوي في السوق ويستمر السعر في الاتجاه بعد الفجوة الانفصالية.
فجوات الإرهاق
- من المحتمل أن يتراجع السعر في اليوم التالي وينهي الاتجاه الهبوطي في السعر. إذا لاحظت هذه الفجوة، قم بتغطية جميع مراكز البيع على الفور.
- إذا أغلقت الفجوة بعد يومين من حدوثها، قم بتغطية جميع مراكز البيع على الفور.
- التجارة في الاتجاه المعاكس لهذا الاتجاه. بعد هذا الاتجاه، من المرجح أن يعكس نمط السعر نفسه.
الفجوات المستمرة / الفجوات الجامحة
- لن يكون هناك ارتفاعات جديدة بعد هذه الفجوة. ابحث عن اتجاه صعودي وقم بوضع نقاط توقف فوق قمم الأسعار الأخيرة في حالة تراجع السعر عن نفسه.
- تداول في اتجاه الاتجاه بعد حدوث الفجوة. الفجوة هي انقطاع قصير للاتجاه.
- قم بالشراء ووضع أمر إيقاف ببضع نقاط أسفل الحد السفلي للفجوة. ترتبط فجوات الاستمرارية عمومًا بأحجام تداول منخفضة نسبيًا.
- إذا قمت بالشراء خلال فجوة استمرارية، ضع نقطة توقف ببضع علامات أسفل الحد السفلي للفجوة.
الفجوات المشتركة
- إذا حدثت خلال فترة الدمج وتم ملؤها في اليوم التالي، فلا تتخذ أي إجراء.
- من غير المرجح أن تنتج أي فرص تجارية، وتحدث بشكل عام في الأسواق المتوترة.
- إذا كنت ترغب في التداول بها، قم بالتداول في الاتجاه المعاكس لنمط السعر. من المرجح أن تمتلئ الفجوات بسرعة، حتى تتمكن من الاستفادة من نمط السعر الذي يصحح نفسه.
اقرأ أيضًا: ما هي الأسهم المعلقة؟ أحتراف الفوركس والتداول
استراتيجيات تداول الفجوة الأخرى
هناك عدد كبير من استراتيجيات تداول الفجوات الخارجية والداخلية التي يمكن للمتداولين استخدامها لاستغلال فرص التداول في السوق.
تجارة الفجوة الخارجية
تداول الأصول بأسعار السوق خارج النطاق السعري لليوم السابق. بعض الأمثلة هي الفجوة والانطلاق، وانعكاس ملء الفجوة، واستراتيجية التداول العكسي للفجوة المفتوحة.
تجارة داخل الفجوة
تداول الأصول بأسعار السوق ضمن النطاق السعري لليوم السابق. بعض الأمثلة هي وجود فجوة لأعلى في اتجاه هبوطي وفجوة لأعلى لفترة طويلة في اتجاه هبوطي.
الماخذ الرئيسية
تعد استراتيجيات تداول الفجوة فرصة ممتازة لتحقيق مكاسب مالية أثناء حدوث كسر في نمط السعر والدخول في اتجاه السعر قبل أن يكتسب زخمًا ويصبح واضحًا. يجب أن يتعلم المتداولون قراءة الفجوات والإشارات الفنية المصاحبة لها حتى يتمكنوا من تحقيق رهانات السوق الأكثر ربحًا.
قد يكون هناك أيضًا بعض الغموض في أنماط الرسم البياني للسعر. على سبيل المثال، قد تبدو الفجوة الانفصالية، والفجوة المستمرة، وفجوة القياس متشابهة في بداية نمط الرسم البياني، ولكن مع مرور الوقت ستكشف الاختلافات بينهما. وبما أن أنماط الرسوم البيانية هذه لا يتم تحديدها بسهولة في بداية تكوينها، فلا يوصى بالتداول عبر الفجوة كإستراتيجية تداول خلال اليوم.
الأسئلة الشائعة
هل يمكن التنبؤ بالفجوات السعرية؟
هناك دلائل على احتمال حدوث فجوة في الأسعار. ومع ذلك، لا توجد طريقة للتنبؤ بشكل موثوق بموعد ظهور فجوة الأسعار في نمط السعر.
ما الذي يسبب فجوات الأسعار؟
تحدث فجوات الأسعار بسبب الأحداث والأخبار التي تحدث خلال ساعات عدم التداول. تؤثر الأخبار و/أو الأحداث على إدراك المتداولين لقيمة الورقة المالية وتؤدي إلى ارتفاع أو انخفاض الطلب عليها بشكل حاد عند افتتاح جلسة التداول التالية.
ما هي بعض المخاطر المرتبطة بتداول الفجوة؟
تتضمن بعض المخاطر المرتبطة بتداول الفجوات: الوقوع في فخ الأسواق الضعيفة، وتداول الفجوات الزائفة، وإساءة تفسير الفجوات. في كثير من الأحيان لا يمكن تحديد أنماط المخطط قبل أن يتم تحديدها بشكل واضح. لذلك، يخاطر المتداولون بخسائر مالية محتملة إذا أخطأ المتداول في تفسير إشارات الفجوة و/أو أنماط الرسم البياني.
هل التداول بالفجوة هو نفس التداول بالاختراق؟
لا، التداول بالفجوة ليس هو نفسه التداول بالاختراق. تحدث الفجوات خلال نمط السعر، وتحدث الاختراقات عندما يخترق نمط السعر مستوى المقاومة أو الدعم. على الرغم من وجود بعض التداخل بين نوعي التداول (على سبيل المثال، التداول خارج الفجوة)، فإن الاختلاف الرئيسي هو مكان حدوث اضطراب النمط والخصائص المرتبطة به.
